“一半海水，一半火焰。”

互聯(lián)網(wǎng)金融近幾年如火如荼迅猛發(fā)展，成交額以百分之幾百的增長率增長，不少巨頭紛紛涉足攫利，但資金鏈斷裂、跑路等現(xiàn)象頻發(fā)，假標自融、裸條等頻繁觸碰法律紅線。

缺乏市場監(jiān)管和行業(yè)自律，P2P平臺草莽式瘋漲，亂象叢生。要想從根源上治理行業(yè)亂象，最重要的是篩選出最優(yōu)質(zhì)的平臺，重新構建行業(yè)壁壘，打造一套新金融的健康生態(tài)玩法。

2015年，在北京海淀金融辦指導下、由海淀國資發(fā)起成立中關村互聯(lián)網(wǎng)金融服務中心，通過嚴格的審核標準篩選出優(yōu)質(zhì)的P2P平臺，并打通創(chuàng)業(yè)孵化、資產(chǎn)撮合和監(jiān)督管理全產(chǎn)業(yè)鏈，構建金融生態(tài)圈，讓互聯(lián)網(wǎng)金融在健康的生態(tài)環(huán)境下穩(wěn)健發(fā)展。

資產(chǎn)撮合100億

互聯(lián)網(wǎng)金融迅猛發(fā)展的根本原因在于緩解企業(yè)融資壓力，搭建資金需求和資金供給方有別于傳統(tǒng)渠道的新渠道，且提高了資金融資的的效率。但作為新興行業(yè)，P2P平臺在運作過程存在一些行業(yè)漏洞，讓不法分子有機可趁，妨礙行業(yè)健康發(fā)展。

首先，P2P平臺信息不對稱，造成投資高風險。

互聯(lián)網(wǎng)尊重隱私、保護隱私，平臺不公開參與者的全部信息，很多重要信息模糊化，造成借貸雙方信息嚴重不對稱。投資者沒有足夠的風險判斷能力，抱著僥幸心理選擇利高期短的項目。

而這部分項目大抵是信用貸款或者難以通過傳統(tǒng)渠道融資的劣質(zhì)資產(chǎn)，因P2P審核相對放松，且征信尚未完全開放，對于資產(chǎn)端的造假行為很難辨別，大批量高風險的項目向網(wǎng)絡流竄，將風險轉(zhuǎn)嫁到網(wǎng)絡。

投資者與投資項目信息不對稱，平臺與投資項目信息不對稱，導致當項目大量逾期，資金鏈斷裂，平臺不得不跑路。當然不乏更多平臺自身借助信息不對稱，制造大量虛假標的、期限錯拆等形成資金池，攜款潛逃。

其次，資產(chǎn)端和資金端不平衡，造成資產(chǎn)配置荒。

銀行壓縮銀根，催生民間借貸，P2P加速發(fā)展培育了資產(chǎn)端和資金端網(wǎng)絡借貸的習慣。但P2P更多扮演銀行接盤俠的角色，承接垃圾資產(chǎn)，風險系數(shù)較高。

而P2P的資產(chǎn)端，隨著國民財富的暴增，投資理財?shù)男枨笸皆鲩L，形成資金充足而優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)較少的尷尬局面，造成當前“資產(chǎn)端和資金端的供求不平衡”的困境。

以上兩種現(xiàn)狀歸根結(jié)底是平臺缺乏優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)。起初平臺的競爭優(yōu)勢在于流量，但因P2P同質(zhì)化競爭嚴重，投資者很難形成忠誠度，一旦用戶“踩雷”將果敢棄之。今后平臺核心競爭力轉(zhuǎn)向資產(chǎn)是否優(yōu)質(zhì)。

但大多數(shù)平臺長期只做信息中介，難以尋找到真正的優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)，且沒有判斷資產(chǎn)質(zhì)量和風險的定價能力。

中關村互聯(lián)網(wǎng)金融服務中心切中P2P行業(yè)痛點，打造30多人的資產(chǎn)交易團隊，依托強大的公共服務平臺，通過線下尋找優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)，將資產(chǎn)統(tǒng)籌分配給當?shù)仄脚_，即進行優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)的撮合交易，規(guī)避單個平臺因缺乏風險定價能力而承擔風險。

目前，已經(jīng)在互聯(lián)網(wǎng)金融中心備案的平臺超過200家，簽署資產(chǎn)交易協(xié)議平臺突破100家，完成資金撮合達100億。

構建金融生態(tài)圈

中關村互聯(lián)網(wǎng)金融服務中心核心是監(jiān)督管理，重點是資產(chǎn)撮合，憑借資產(chǎn)撮合打通金融上下產(chǎn)業(yè)鏈，提高P2P行業(yè)的進入門檻，在健康的生態(tài)環(huán)境內(nèi)規(guī)范、監(jiān)督行業(yè)的發(fā)展。

目前中關村互聯(lián)網(wǎng)金融中心聚集P2P網(wǎng)貸公司、第三方支付、金融大數(shù)據(jù)、云計算、征信機構、生活服務、眾籌等機構平臺，幾乎涉及互聯(lián)網(wǎng)金融的全產(chǎn)業(yè)鏈。

進入互聯(lián)網(wǎng)金融中心生態(tài)圈必須經(jīng)過嚴格的篩選，互聯(lián)網(wǎng)金融中心會通過團隊背景、商業(yè)模式、交易結(jié)構等7個維度進行評審，并邀請金融專家實地走訪，以確保入駐中心公司的質(zhì)量，建立行業(yè)人才基地，提供資源共享平臺。

入駐中心的企業(yè)可以享受征信服務、優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)交易服務及中心為創(chuàng)業(yè)公司提供的全方位的生態(tài)孵化服務。同時，企業(yè)需承擔中心搭建的監(jiān)督服務平臺“被監(jiān)管”的義務。具體包括：

機構備案系統(tǒng)

互聯(lián)網(wǎng)金融中心會針對企業(yè)定制獨特的報備系統(tǒng)，包括企業(yè)基本信息、網(wǎng)站的交易數(shù)據(jù)、資金托管、創(chuàng)新金融產(chǎn)品，方便投資者查詢，以解決信息不公開、不透明的問題，徹底清除個人或者企業(yè)多家貸款的情況。

法律證據(jù)鏈備案系統(tǒng)

互聯(lián)網(wǎng)金融中心通過采集納入中心監(jiān)管的各P2P平臺法律合同數(shù)據(jù)，對其法律合同進行合規(guī)性審查，并開放投資者合同證據(jù)查詢及后續(xù)的法律維權服務。這就意味著，網(wǎng)絡上所有交易借貸、投資行為將有跡可查，一旦平臺出現(xiàn)問題，有作為法律訴訟的依據(jù)，解決問題平臺事后消除數(shù)據(jù)的情況。

P2P信息披露系統(tǒng)

通過前期數(shù)據(jù)監(jiān)測設定了一個分析模型，密切關注各P2P平臺發(fā)展動向，并及時向政府提供信息，向投資人預警，倒逼平臺自律。

這種生態(tài)圈的建設類似于當初法國波爾多紅酒的作法，通過嚴格的篩選機制挑選出合格的平臺，在通過幫扶機制和監(jiān)管機制保證產(chǎn)品質(zhì)量輸出，杜絕P2P平臺資金斷鏈、自融形成資金池等問題。

大數(shù)據(jù)生產(chǎn)力

近期出臺的網(wǎng)貸限額意味著今后P2P的發(fā)展仍以消費金融和小額貸款為主，大額資產(chǎn)將遭受重創(chuàng)。但消費金融和小額貸款的風控繁雜，十分非常考驗平臺的審核效率。

互聯(lián)網(wǎng)講究高效、方便、快捷和低成本，如果采用當下粗糙的線上審核標準，容易承擔高風險，而通過傳統(tǒng)線下的審核方式不符合互聯(lián)網(wǎng)思維的特征。新型的、快捷的審核方式成為行業(yè)痛點。

且根據(jù)細則，為統(tǒng)計個人和企業(yè)在不同平臺的數(shù)據(jù)，需要同行間數(shù)據(jù)共享。但目前為止，互聯(lián)網(wǎng)平臺風控方法不一，數(shù)據(jù)孤島現(xiàn)象嚴重，尚沒有相關的機構全面覆蓋所有平臺的經(jīng)營數(shù)據(jù)。

事實上，這件事情中關村互聯(lián)網(wǎng)金融服務中心正在努力，大力發(fā)展區(qū)域分中心，將中關村互聯(lián)網(wǎng)金融服務中心的模式復制到全國，調(diào)動各地資源、吸收各地合格平臺，形成金融生態(tài)圈，建立數(shù)據(jù)中心，構建金融大數(shù)據(jù)易融系統(tǒng)。運用云數(shù)據(jù)挖掘、云信用計算和云結(jié)構服務三大核心技術，通過對信用主體行為數(shù)據(jù)全自動、全天候的挖掘、分析與評價，以及實時的跟蹤監(jiān)測，搭建“金融大數(shù)據(jù)融資”和“企業(yè)大數(shù)據(jù)信用評價”兩大平臺，發(fā)揮“統(tǒng)計外包”、“風控外包”和“盡調(diào)外包”三大外包功能，實現(xiàn)信息采集、數(shù)據(jù)運用、分析計算、評價結(jié)果和風險預警的高度客觀性、智能性和高效性，清晰刻畫信用主體信用狀況，匹配合適融資渠道，并做到有效跟蹤和風險控制。

雷軍曾說，“全行業(yè)的關鍵點是怎么探索數(shù)據(jù)的價值，怎么挖掘大數(shù)據(jù)時代的商業(yè)模式。這是我們今天的當務之急”。

通過計算機建模，勾勒用戶形象，有助于企業(yè)評估個人信用和投資風險，提高審核效率，且大數(shù)據(jù)分析還能預測消費者的還款能力，提前釋放預警信號，這將解決企業(yè)的審核效率問題和風險控制問題。

未來大數(shù)據(jù)是主要生產(chǎn)力，數(shù)據(jù)將成開放式狀態(tài)，企業(yè)不可能獨立存在，中關村互聯(lián)網(wǎng)金融服務中心將所有P2P企業(yè)整合起來，形成金融生態(tài)圈，用大數(shù)據(jù)規(guī)范P2P行業(yè)發(fā)展，預防爛賬壞賬，降低投資者風險投資率。

隨著消費經(jīng)濟的崛起，用戶有個性化消費需求。基于大數(shù)據(jù)，企業(yè)還可以深挖用戶對金融服務的個性化需求。通過滿足用戶差異化需求建立自己的行業(yè)競爭壁壘是未來企業(yè)的生存之道。

互聯(lián)網(wǎng)金融紛繁雜亂，急需一家第三方服務平臺整合全行業(yè)資源，實現(xiàn)數(shù)據(jù)和資源共享來規(guī)范整個互聯(lián)網(wǎng)金融市場，只不過這條路很長……